El ex director financiero de Afinsa, Emilio Ballester, reconoció en mayo de 2004 que las cuentas de la empresa presentaban irregularidades que, entre otras consecuencias, permitían ofrecer una imagen engañosa de las mismas en sus resultados anuales, que en apariencia eran boyantes y servían así de reclamo para miles de nuevos inversores. En una carta remitida entonces al presidente ejecutivo de la empresa ahora intervenida, Juan Antonio Cano, le recordaba los problemas que habían tenido para «cuadrar» sus cuentas, así como la «inexistencia» de beneficios «reales». Según antiguos empleados de Afinsa que abandonaron la sociedad de inversiones antes de destaparse el supuesto fraude, la misiva era una especie de desahogo de Ballester ante las presiones que recibió, tanto de dentro como de fuera de la empresa, en los años que fue responsable del departamento de impuestos y contabilidad, hasta 2003, según la querella de Anticorrupción. El autor, que también fue consejero, se quejaba, entre varias cosas, de que otros directivos no comprendieran sus esfuerzos. «Había que estar en Afinsa en los años complicados para ver qué decisiones hubo que tomar para salvar el tipo», y alude a dos inspecciones de la Agencia Tributaria.

La OCU ya publicó en el 2004 un informe donde advertía de los riesgos de depositar dinero en varias sociedades de bienes tangibles. Entre ellas aparecían Afinsa, Fórum Filatélico, Bosques Naturales y Arte y Naturaleza, empresa que llega a prometer una rentabilidad del 17% por la adquisición de obras de arte que la propia compañía se compromete a recomprar.

El Gobierno aprobará hoy un decreto por el que concederán subvenciones a las asociaciones de consumidores para apoyo y asesoramiento de los afectados.